Факторинг – что это такое и когда его используют, виды, преимущества и риски

Факторинг: что это такое

Самое надежное при поставке товаров или услуг – работать по предоплате. Но так получается далеко не всегда, особенно если фирма оперирует на «рынке покупателя» — в сфере, где покупатель диктует условия поставки. Учитывая высокую плотность корпоративного и государственного секторов в экономике, с подобной схемой приходится сталкиваться почти всем субъектам малого или среднего бизнеса, которые хотят получать серьезные доходы. Корпорации тоже чаще всего взаимодействуют между собой на условиях отсрочки платежа.

Факторинг (от англ. factor — посредник, торговый агент) – это способ восстановить оборотный капитал поставщика за счет привлечения сторонних средств. Деньги поставщику дают банки, взамен получая право требования задолженности с покупателя плюс определенное вознаграждение за оказание услуги факторинга.

История появления факторинга восходит к античности, а в современном виде она была реализована в XVII-XVIII веках с развитием мировой торговли, когда возникла необходимость во временном промежутке между отгрузкой товара и оплатой.

В постсоветской России факторинг получил развитие в начале 2000-х, когда восстанавливавшимся после кризиса компаниям требовалась подстраховка в виде сторонних средств, привлекаемых в качестве оборотных при крупных сделках. Однако до сих пор лишь менее 1% сделок в коммерческом секторе (не считая банковский) совершается с использованием факторинга.

На Западе эта цифра в некоторых сегментах достигает 15%. Причина такой разницы в высокой волатильности российского рынка в большинстве товарных сегментов, а также в осторожной политике банков, которым проще дать кредит под залог, нежели проверять платежеспособность покупателя того или иного товара.

В законодательстве сделка факторинга называется «Финансирование под уступку денежного требования» и регулируется статьей 824 Гражданского кодекса РФ.

Факторинговые организации или банк, что выбрать

Выбирая между банком и компанией, которая специализируется на факторинговых услугах, нужно учитывать несколько критериев:

• комплекс услуг;
• стоимость;
• объём финансирования;
• возможность взаимодействовать с фактором дистанционно.

Факторинговые операции банков отличаются тем, что банки более тщательно оценивают дебиторов и потенциальных клиентов, а также каждую задолженность. Факторинговые компании более лояльны, и получить финансирование в них проще. В банк выгодно обращаться, когда требуется сумма порядка 10 млн и более. Многие факторинговые компании не в состоянии обеспечить финансирование в таком объёме.

Добросовестный финансовый агент, работающий легально, должен состоять на учёте у Федеральной службы по финансовому мониторингу. Проверить выбранную компанию можно на сайте «Росфинмониторинга».

Факторинг что это такое простыми словами ✓ виды факторинга (внутренний, внешний и другие), суть договора схемы финансового взаимодействия покупателя, поставщика и банка

Агентский факторинг

Весьма популярны схемы агентского факторинга, в рамках которого банк-фактор исполняет обязательства покупателя перед поставщиком в рамках ст. 313 ГК РФ. Продолжаем использовать наш пример с оборудованием. «Отечественный» поставляет станки с отсрочкой платежа, «Свой труд» подает в банк реестр поставок, подлежащих оплате. Банк производит оплату по реестру, при необходимости предоставляя коммерческий кредит.

«Свой труд» оплачивает банку поставленный товар и комиссию. Схема интересна тем покупателям, которые желают получить дополнительную отсрочку. Это выгодно, если товар, который вы покупаете, будут реализовываться долгое время. Например, сезонные или сильно дорогостоящие товары — эксклюзивная одежда, автомобили, бытовая техника vip-класса и т.п.

Бухгалтеру на заметку

Факторинг (не только агентский) выгоден при приобретении основных средств, как в нашем примере — оборудования, ведь в отличие от классического лизинга в этом случае можно будет сразу поставить новое ОС на баланс и амортизировать его, использовать амортизационную премию или ускоренную амортизацию при упрощенной системе налогообложения. Значит можно быстрее включить расходы на покупку в себестоимость и окупить затраты.

Особое решение для крупного бизнеса от Ак Барс Банка — «СуперАгент», — это схема агентского факторинга для крупного бизнеса, позволяющая эффективно оптимизировать кредиторскую задолженность.

Выгоды для покупателя

Основное преимущество очевидно: возможность получить необходимый товар (услугу) без необходимости расплачиваться сразу. 

Появляется возможность работать с большим количеством поставщиков, причем начинать сотрудничество проще (для новых клиентов редко предлагаются отстрочки).

Погашение долга происходит частями, в удобные сроки и без финансовых рисков. Малый бизнес получает дополнительное финансирование без оформления кредита, который сам по себе может стать проблемой (например, если компания еще не получила предполагаемую выручку, а вносить платеж уже надо). 

Средний и крупный бизнес сможет увеличить объемы продаж, заниматься профильным бизнесом, не отвлекаясь на решение финансовых вопросов. К тому же факторинг дает возможность поставлять клиентам продукцию также с отсрочкой платежа, что дает дополнительное конкурентное преимущество.

Воспользоваться факторингом от Ак Барс Банка для малого бизнеса или для крупного бизнеса.

Для поставщика

Главным плюсом для поставщиков считается ускоренный оборот капитала. Он предотвращает застой средств, благодаря чему производство движется вперед. Это помогает увеличивать объемы продаж, число покупателей и обеспечивает возможность для конкурирования на рынке.

CRM-системы позволяют компаниям контролировать все этапы продажи и взаимоотношений с клиентами, оптимизировать внутренние процессы отдела продаж и собрать информацию о сделках в единую базу. Интегрируйте CRM-систему и сквозную аналитику от Calltouch, чтобы получать автоматические отчеты об эффективности бизнеса.

Зачем нужен факторинг

Предположим, настала пора обновить парк станков фирмы «Свой труд», производитель — завод «Отечественный» готов поставить требуемую партию. Проблема лишь в том, что оплатить эту сумму «Свой труд» сможет только через три месяца. 

При всем уважении к клиенту, желающему сделать крупный заказ, производитель не может три месяца ждать оплаты, особенно в то время, когда финансовая обстановка на рынке нестабильна. Сегодняшний рубль через три месяца будет аналогичен 80 копейкам, а значит ждать оплаты невыгодно.

Выход есть — факторинг. «Свой труд» и «Отечественный» договариваются подключить к сделке банк, который обеспечит быстрое поступление средств производителю, а оплату позже получит от покупателя. 

Так одна сторона (клиент) сможет реализовать свои желания (обновление производственной базы, наращивание объемов производства, поставок и др.), а другая — поставщик, сразу, без отсрочки получит большую часть суммы платежа, получив при этом ряд дополнительных услуг: управление дебиторкой, консалтинг, покрытие рисков. 

Факторинг от Ак Барс Банка без залога позволяет покупателям получить нужный товар (услугу) на выгодных условиях, а поставщикам — быстро получить оплату. Факторинг предоставляется после краткого и быстрого анализа сделки, с расчетами день в день. Оформляется в любом регионе России. 

Интересные факты о факторинге

Как блокчейн и другие технологии меняют рынок факторинга

Как выбрать банк для факторинга

Можно просто позвонить в первый попавшийся банк или по первому увиденному объявлению, но лучше выбирать факторинговую компанию исходя из конкретных целей вашего бизнеса. Алгоритм выбора может быть таким:

1Определить, для каких целей нужен факторинг: для разовой сделки или для обслуживания всей дебиторской задолженности. В первом случае можно выбрать узкий факторинг, во втором необходим фактор, оказывающий широкий спектр услуг и готовый работать со сложными ситуациями. Да, это выйдет дороже, зато с оборотными средствами проблем у вас не будет.

2Выбрать между банком и факторинговой компанией. Первый вариант более удобен, если у вас значительные обороты (например, Сбербанк Факторинг работает по сделкам от 10 миллионов рублей), а также если вы планируете передать фактору управление всей дебиторской задолженностью по ряду сделок.

Но будьте готовы к тому, что и проверять вас и ваших контрагентов банк будет тщательно и придирчиво. Специализированные факторинговые компании – более удобный вариант для малого бизнеса: деньги они зачастую предоставляют быстрее, пусть и в существенно меньших размерах, чем банки. Тарифы в каждом случае устанавливаются индивидуально, поэтому сравнивать их у банков и факторинговых компаний смысла нет.

3Собрать отзывы о факторе. Вычленить явно заказные, чтобы составить объективную картину.

4Проанализировать стоимость услуг фактора, сравнить со стоимостью кредита (если у вас есть возможность привлечь кредитные средства).

5Выяснить возможность онлайн-взаимодействия с факторинговой компанией – это значительно сокращает срок прохождения платежей, а также избавляет от необходимости ходить в банк.

Как выглядит схема факторинга

С точки зрения ГК (гл. 43), финансирование под уступку денежного требования (т. е. факторинг) представляет собой схему беззалогового финансирования производителей и поставщиков на условиях уступки дебиторской задолженности с отсрочкой платежа. Поставщики уступают право требования банку, получая оплату, не дожидаясь сроков, закрепленных в договоре.

Факторинг – это трехсторонняя сделка, в которой участвуют:

• фактор (банк);
• кредитор (продавец);
• дебитор (клиент).

Банк (фактор) берет на себя покрытие дебиторской задолженности (проще говоря, оплачивая счета вместо покупателей), взимая небольшой процент, продавец реализует, а покупатель приобретает товар (услугу) на условиях отсроченного платежа.

Как контролируется факторинговая сделка

Банк или факторинговая компания в процессе сделки постоянно проводят мониторинг деятельности дебитора. Анализируются как собственно выполнение условий сделки, так и соответствие покупателя требованиям фактора. Если отмечен факт вывода активов или появились признаки банкротства, договор факторинга может быть расторгнут, и фактор потребует немедленной выплаты дебиторской задолженности.

То же самое касается нарушения обязательств участниками сделки: фактор может выставить претензии как продавцу, с которым у банка непосредственный договор об оказании услуг факторинга, так и покупателю, который в результате сделки стал должником фактора.

Также в постоянном режиме производится переоценка клиента и его партнеров-покупателей.

Как происходит сделка с использованием факторинга

Схема факторинговой сделки зависит от многих факторов. Наиболее распространенная выглядит так:

1Заключается договор между поставщиком и покупателем о поставке товара на условиях отсрочки платежа.

2Продавец и покупатель договариваются о привлечении в сделку третьего лица (факторинговой компании или банка).

3Заключается договор между продавцом и факторинговой компанией, передача ей накладных (если товар уже поставлен) или выставленных счетов, а также копии договора продавца и покупателя. На этом этапе фактор проверяет финансовое состояние покупателя, его платежеспособность, финансовую дисциплину (исполнение подобных договоров), а также состояние задолженности — просрочка недопустима. В договоре обязательно прописываются следующие моменты:

*по данным Ассоциации факторинговых компаний за 2022 год

Когда нужен факторинг

К факторингу, как и к обычному кредиту, предприниматели нередко пытаются прибегать в форс-мажорных обстоятельствах. Однако именно тогда договориться с банком сложнее всего. В обычных же условиях факторинг наиболее популярен в следующих случаях:

В российских условиях услуги факторинга особенно популярны, когда фирма планирует развиваться, сотрудничая с крупными компаниями на их условиях. В этом случае обеспечение оборотного капитала позволяет максимально эффективно использовать высокую прибыль от сделок.

Также факторинг актуален для компаний, работающих с сетевыми магазинами. Передавая товар торговой сети, поставщик не ждет, пока тот будет продан, а сразу распоряжается прибылью, направляя ее на закупку нового товара, развитие производства или другие методы стимулирования бизнеса.

Кто участвует в факторинге

Факторинговую сделку считают более рискованной, чем обычное кредитование. А потому не всем желающим финансовые агенты одобряют сформированные обращения. В ходе рассмотрения дела учитываются юридические и финансовые документы, на основании которых принимается решение о возможности беззалогового кредита. Отказ можно получить, если у клиента много должников.

Отличительные особенности

Факторинг имеет схожие механизмы работы с кредитом, но отличается от него по нескольким параметрам:

• Банки выдают кредиты не менее чем на 3 месяца. Факторинг действует от нескольких дней до 6 месяцев.
• Чтобы получить кредит, необходимо оставить залог. При факторинге он не нужен.
• В рамках кредитования размер предоставляемой суммы обговаривается заранее в соответствии с политикой банка. При факторинге сумма зависит от объемов продаж.
• Компании берут кредит на долгосрочные цели, факторинг помогает выручить деньги на работу здесь и сейчас.
• В рамках факторинга должником становится третья сторона (покупатель), при кредитовании – лицо, на которое оформлен кредит.

Плюсы и минусы факторинга

Реверсивный факторинг

Этот вариант более привлекателен для покупателя, он же заключает договор с банком (в предыдущих схемах инициатор договора —- поставщик).

Используем наш пример: «Свой труд», заключает трехсторонний договор факторинга, оплачивает комиссию банку. Завод «Отечественный» получает до 100% финансирования, а «Свой труд» (при необходимости) еще и коммерческий кредит (дополнительную отсрочку). 

Эта схема выгодна в случае, если поставщик предоставляет отсрочку (коммерческий кредит) на условиях менее выгодных чем банк или готов предоставить скидку (бонус) при 100% оплате (и для него неважно, кто ее производит — банк или сам покупатель).

В Ак Барс Банке мы подберем выгодное решение по факторингу, как для поставщика, так и для покупателя. Оставьте заявку прямо сейчас. 

Терминология

В процессе изучения статьи вы столкнетесь со следующими терминами:

Факторинг без регресса

Этот вариант отличается тем, что фактор (банк) берет на себя риск того, что покупатель не оплатит денежное требование. Финансируется 100% от суммы поставки. 

По этой схеме производитель «Отечественный» поставляет «Своему труду» станки, далее уступает банку-фактору требования по поставке и уплачивая комиссию. Банк финансирует сумму поставки на 100%. Покупатель «Свой труд» оплачивает банку поставленный товар в соответствии с условием договора поставки об отсрочке платежа.

В этом случае комиссия за услугу может быть выше, ведь банк сильнее рискует. Зато при уступке дебиторки по договору безрегрессного факторинга поставщик со своего баланса списывает ее на баланс банка и сразу отражает эту выручку, повышая свою инвестиционную привлекательность.

Часто задаваемые вопросы

Чем факторинг отличается от кредита и других подобных ему операций – например, форфейтинга и цессии?

Несмотря на то, что иногда факторинг называют товарным кредитом, отличия от кредита существенные. Представим их в следующей таблице:

Форфейтинг отличается от факторинга тем, что используется только в экспортно-импортных операциях. Вместо долга, выраженного в денежных средствах, продавец передает с определенной скидкой банку-форфейтору ценную бумагу (вексель), полученную от покупателя.

Отличие цессии от факторинга в том, что в первом случае продавец передает право требования долга третьему лицу без каких-либо дополнительных условий. То есть это не финансирование какой-либо сделки, а продажа долга. Цессия всегда следует за сделкой, в то время как договор факторинга может быть заключен еще до отгрузки товара.

Все ли предприятия могут рассчитывать на получение услуг факторинга?

У банков есть стоп-листы компаний, которым не предоставляется факторинг. Также существуют законодательные ограничения. Если свести всё это воедино, получится, что услуги факторинга не оказываются:

Как рассчитывается комиссия по факторингу?

Всё зависит от процента, который берет банк. Рассмотрим пример с часто встречающейся ставкой:

Продавец 1 апреля отгрузил покупателю товар на сумму 1 000 000 рублей с отсрочкой платежа 180 дней. В договоре факторинга комиссия банка составила 14% плюс комиссия за обработку документов – 50 рублей.

10 апреля банк перевел продавцу 900 000 рублей (90% от общей суммы договора).

21 апреля покупатель оплатил 1 000 000 рублей фактору. Период пользования деньгами равен, таким образом, 20 дням.

Комиссия за использование средств фактора составит: (900 000 *0,14)/365*20 = 6904,1 рубля. Прибавляем комиссию за обработку документов (50 рублей), получаем общую стоимость услуг банка – 6954,1 рубля.

После перечисления покупателем средств фактору, банк возвращает продавцу оставшиеся 100 000 — 6954,1 = 93045,9 рубля.