- На основе опыта работы оценочных компаний, в том числе и нашей компании с банками основные требования, предъявляемые банком к работе оценочной компании это:
- Что влияет на рыночную стоимость
- Основные претензии банков к рассматриваемым отчетам об оценке
- Администрирование залогового портфеля
- Выбор критериев оценки структуры и качества залогового портфеля
- Залоговые подразделения банков
- Запомнить
- Информация, необходимая для залогового портфеля
- Как выбрать компанию для оценки
- Как выглядит отчет
- Как повлиять на результат оценки
- Запомнить
- Как правильно подготовить залоговый портфель
- Как происходит оценка залогов в банке
- Как происходит справедливая оценка стоимости обеспечения
- Как рассчитать ликвидационную стоимость
- Какая бывает стоимость
- Комитет по проблемным кредитам
- Кто делает оценку
- На какую сумму кредита можно рассчитывать по результатам оценки
- Необходимые документы
- Обеспечение, полученное в собственность за неплатежи
- Особенности оценки для целей кредитования
- Отслеживание залогового портфеля
- Оценочная и залоговая стоимость имущества. почувствуйте разницу — консалтинговая группа «апхилл»
- Рекомендуемый порядок взаимодействия оценщика и банка
- Итоги
На основе опыта работы оценочных компаний, в том числе и нашей компании с банками основные требования, предъявляемые банком к работе оценочной компании это:
Реальность результата оценки- Предоставление отчета в максимально короткие сроки
- Оптимальная стоимость услуг.
Таким образом, для успешной работы с банком оценочная компания должна быть готова делать качественную оценку в максимально сжатые сроки по минимальной стоимости. Это конечно в идеале.
Часто банки, особенно, если их сотрудники не знакомы со спецификой оценочной деятельности, ставят оценочным компаниям сроки, за которые сделать качественную работу просто нереально. Компании, боясь потерять аккредитацию при банке соглашаются, и, в результате, страдает качество работы, так как оценщики работают в состоянии цейт-нота, у них нет времени перепроверить и осмыслить полученный результат, который может получиться далеким от реальности.
Проведение совместных семинаров, круглых столов и конференций способствует выработке понимания и банками специфики оценочной деятельности, а так же понимания оценщиками специфики работы банка с заемщиками и залогами.
Что влияет на рыночную стоимость
Район, в котором находится недвижимость. Он влияет на стоимость квадратного метра: в Санкт-Петербурге квадратный метр в Московском районе в среднем на 20 000 рублей дороже, чем в Невском. Поэтому квартира в новом доме, который построили среди старых панельных домов, будет стоить дешевле аналогов в хорошем районе.
Технические характеристики здания: в каком году дом построили, когда делали капитальный ремонт и сколько в доме этажей. Учитывается всё: наличие мусоропровода, организованность парковки, состояние парадной.
Состояние квартиры. Какой этаж, сколько комнат и есть ли ремонт. Оценщик смотрит даже на то, линолеум или ламинат постелен на полу, есть ли кафель в ванной и как сделано освещение в квартире.
Состояние квартиры имеет значение: если обои грязные, в отчете ставят пометку «требует ремонта».
Ремонт с обоями и за 70 тысяч рублей, и за 5 тысяч приравнивается к «евроремонту». Поэтому ждать, что оценщик включит в стоимость квартиры полную цену дизайнерского ремонта, не стоит. В лучшем случае он поставит повышающий коэффициент на ремонт.
Основные претензии банков к рассматриваемым отчетам об оценке
(оценщику необходимо прозванивать аналоги, а так же консультироваться с представителями риэлторских и девелоперских компаний).
Администрирование залогового портфеля
Система администрирования – это организация процесса формирования обеспечения залогового портфеля в плане информации. Для удобного и действенного управления портфелем и гарантированным обеспечением возврата банковского кредита, залоговый портфель должен иметь необходимую информационную базу.
Система администрирования должна включать в себя следующее:
Выбор критериев оценки структуры и качества залогового портфеля
Залоговый портфель формируется путём сочетания видов залога с различными характеристиками с учетом основных параметров выданных кредитов.
Основными параметрами кредитного продукта – это сумма, сроки кредитования и процентная ставка по кредиту.
Формирование качественного портфеля и удобное управление гарантирует возврат денежных средств банку при необходимом случае. Структурирование залогового портфеля происходит в зависимости от политики кредитования в банке и управления кредитным риском в целом.
Данный подход позволяет снизить риски, оптимизировать расходы на обслуживание залога и в удобно задавать целевые показатели залоговой политике банка. Для повышения эффективности работы с залогами требуется внедрить новые технологии по следующим направлениям:
Залоговые подразделения банков
Важную роль при выборе и оценке обеспечения выполняют залоговые подразделения банка, которым во время процесса необходимо учитывать следующее:
Надежно защищать интересы банка залог может только при следующих условиях:
Запомнить
- Звоните в несколько оценочных компаний сразу. Ориентируйтесь на цену и сроки оценки. На всё уйдет минимум неделя.
- Выбирайте компанию с аккредитацией или со стажем. Так вы избежите мелких придирок банка к отчету. Можно сразу обращаться к проверенным банком оценщикам.
- Назовите оценщику желаемую сумму оценки квартиры. Он может пойти навстречу.
- Предложите выслать собственные фотографии. Оценщики любят дистанционную работу и, если можно будет составить отчет без выезда, скорее всего, согласятся.
- Оценка действительна 6 месяцев. Не тяните с покупкой.
Информация, необходимая для залогового портфеля
У залогового портфеля обязательно должно быть информационное обеспечение для корректной работы с ним. Для того, чтобы правильно его составить, нужно следовать приведённому ниже плану. Состав информационного обеспечения:
- Структура всех видов залога, его характеристики, правоустанавливающая документация и аккумулирование сведений о залоговом портфеле
- Местонахождение залога, результаты осмотра залога, внутренние доку менты банка и оптимизация процесса в части проверки, наличия и сохранности обеспечения
- Результаты обязательного мониторинга залога, обременения залога, переоценки залога, нормативные и внутренние банковские документы, автоматизация процесса для стандартных операций
- Определение периодичности проведения оценки залога и ее результата, отчет об оценке залога и сведения о стоимости обеспечения.
- Сведения о местонахождении адреса сюрвейерских, страховых и оценочных компаний и количестве действующих договоров, заключенных банком с компаниями
- Рыночная стоимость залога, залоговая стоимость имущества, справедлива стоимость и другое, отчет об оценке залога, данные интернет-ресурсов, внутренних документов и иных источников, определение размера денежных средств, которые будут получены в случае реализации залога.
Как выбрать компанию для оценки
Позвоните по списку оценочных компаний, предложенному в банке. Вот что нужно выяснить в разговоре.
Как быстро выезжает оценщик. Нормальный срок — 1—2 дня.
Как долго готовится отчет. Обычно за 3—5 дней.
Сколько стоит оценка. Средняя стоимость по Санкт-Петербургу — 3000 рублей. В Москве цены начинаются от 2500 рублей.
Как выглядит отчет
Оценка квартиры оформляется в виде отчета. Отчет хранится в распечатанном виде вместе с закладной на квартиру.
В отчете обязательно должно быть прописано:
- кто заказал и кто выполнил оценку, по какому методу;
- что это за квартира, в каком состоянии, как ей пользуются;
- как дела на рынке, на котором эта квартира будет продаваться;
- за сколько ее можно будет продать обычно или с торгов;
- какие есть приложения к оценке в виде фотографий и копий документов.
Без печати и подписи оценщика отчет недействителен. К отчету прикладывают одностраничный документ с кратким содержанием отчета. Его отдают в банк вместе с отчетом.
Как повлиять на результат оценки
Ипотечный кредит выдается из расчета рыночной стоимости объекта. Если собственники квартиры оценивают ее дороже, чем оценочная компания, банк всё равно ориентируется на отчет и уменьшает сумму кредита. Поэтому стоимость покупаемой квартиры и рыночная стоимость, указанная оценщиком, не должны резко отличаться.
Если вам очень понравилась квартира, но она стоит дороже аналогов, поговорите с оценщиком. Если квартиру нужно оценить на определенную сумму, не бойтесь назвать ее. Оценщики войдут в ваше положение. Они могут поставить повышающий коэффициент на такие мелочи, как наличие стеклопакетов или хороший гарнитур на кухне, который якобы остается следующим хозяевам.
Если квартиру нужно оценить на определенную стоимость, не бойтесь поговорить с оценщиком и назвать ее
Для однокомнатной квартиры вилка в оценке достигает 600 000 рублей за счет повышающих коэффициентов.
Во многих квартирах сделана перепланировка. Если она несущественная и не затрагивает несущих конструкций, банк, скорее всего, ее пропустит. Оценщики указывают в отчетах характер перепланировки и то, сколько стоит узаконить ее официально. Банк сам решает, выдавать кредит под квартиру с перепланировкой или нет.
Запомнить
- Звоните в несколько оценочных компаний сразу. Ориентируйтесь на цену и сроки оценки. На всё уйдет минимум неделя.
- Выбирайте компанию с аккредитацией или со стажем. Так вы избежите мелких придирок банка к отчету. Можно сразу обращаться к проверенным банком оценщикам.
- Назовите оценщику желаемую сумму оценки квартиры. Он может пойти навстречу.
- Предложите выслать собственные фотографии. Оценщики любят дистанционную работу и, если можно будет составить отчет без выезда, скорее всего, согласятся.
- Оценка действительна 6 месяцев. Не тяните с покупкой.
Как правильно подготовить залоговый портфель
Формирование залогового портфеля состоит из следующих пунктов:
В этом деле должны быть четко определены параметры залогового риска в целом, также должны быть установлены следующие пункты:
Как происходит оценка залогов в банке
Кредитный рейтинг России опустился ниже инвестиционного уровня, что оказывает влияние на работу и финансовое положение банковского сектора. Из-за этого сейчас для банков важно эффективно проводить кредитный процесс, вследствие чего возрастают требования к получению кредита.
Оценка обеспечения банковских кредитов – это необходимый элемент в работе банка с кредитами, так как от выбора вида обеспечения и его правильной оценки зависит риск обеспечения кредита, поэтому важно знать, как правильно подготовиться к этому процессу.
В сегодняшний день уровень резервов под обесценение кредитов устанавливается в соответствии с применяемыми стандартами бухгалтерского учета, но сейчас больший упор идёт на внедрение современных технологий управления и оценки.
Как происходит справедливая оценка стоимости обеспечения
Честная стоимость обеспечения определяется по видам имущества, предоставленного в залог, в том числе:
Оценка недвижимого имущества производится оценщиками, имеющих лицензию на проведение оценочной деятельности. Остальные виды имущества оцениваются сотрудниками Кредитного отдела.
Для оценки залоговой стоимости обеспечения применяется система понижающих коэффициентов (К) в зависимости от предлагаемого вида залога, а именно:
- котируемые ценные бумаги государств, если указанные государства имеют инвестиционные рейтинги не ниже «ВВВ» по классификации S&P и (или не ниже аналогичного по классификации «Fitch IBCA», «Moody’s», а также ценные бумаги центральных банков этих государств. К = не менее 0,9 от текущей рыночной стоимости
- облигации банка России. К = не менее 0,9 от текущей рыночной стоимости
- ценные бумаги, эмитированные Министерством финансов РФ. К = не менее 0,9 от текущей рыночной стоимости
- векселя Министерства финансов РФ. К = не менее 0,9 от номинала
- котируемые ценные бумаги, эмитированные третьими юридическими лицами с инвестиционным рейтингом не ниже «ВВВ» по указанной выше классификации. К = не менее 0,7 от текущей рыночной стоимости
- векселя, авалированные и (или) акцептованные РФ, Банком России, правительствами и (или) центральными банками стран, входящих в группу развитых стран, в части суммы, обеспеченной поручительством, К = не менее 0,9 от номинала;
- собственные долговые бумаги Банка, то есть ценные бумаги, не относящиеся к акциям, срок предъявления которых к платежу превышает срок погашения обязательств заемщика по ссуде, либо сроком по предъявлении, если указанные бумаги находятся в закладе в Банке. К = не менее 0,9 от номинала
- аффинированные драгоценные металлы в слитках: золото, серебро, платина, палладий. К = не менее 0,8 от рыночной стоимости
- залог земельных участков, предприятий, зданий, сооружений, квартир и другого недвижимого имущества и (или) оборудования. К = 07-0,9 от рыночной стоимости
- залог сырья, материалов, готовой продукции К = 0,5-0,7 от балансовой стоимости
- залог товаров в обороте и товарно-материальных ценностей, К = 0,5-08 от закупочной стоимости
- залог автотранспорта, К = 0,5-0,8 от рыночной стоимости
- залог основных средств (кроме основных средств, приобретаемых заемщиком лизингодателем с целью передачи в лизинг), К = 05-0,7 от остаточной балансовой стоимости
- залог недвижимости, К = 1 от стоимости определенной органами технической инвентаризации или, К=не более 0,9 от рыночной стоимости, проведен ной независимым оценщиком, или от рыночной стоимости, определенной самостоятельно банковскими работниками
Как рассчитать ликвидационную стоимость
Ликвидационная стоимость рассчитывается по формулам. Здесь имеют значение эластичность спроса и стоимость денег во времени.
Пример эластичности спроса. На трехкомнатную квартиру в новом доме на первом этаже спрос небольшой, потому что большой метраж и низкий этаж отпугивают покупателей. Продать такую квартиру за короткий срок можно только по низкой цене. Разница между рыночной и ликвидационной ценой — до 3 млн рублей.
На однокомнатную квартиру на среднем этаже панельного дома в 5 минутах ходьбы от метро высокий спрос, потому что такие квартиры всегда востребованы рынком. Ликвидационная стоимость такой квартиры близка к рыночной.
Пример стоимости денег во времени. Когда речь идет о больших сроках и больших деньгах, часто говорят, что деньги дешевеют со временем. То есть рубль сейчас более ценный, чем рубль через год. Если квартиру можно продать дешевле и сейчас, то это лучше, чем чуть дороже и потом. У этого принципа много обоснований: инфляция, политические риски, человеческая смертность и мировой прогресс.
Для простоты можно считать так: рыночные цены на жилье медленно падают, а деньги дешевеют из-за инфляции, поэтому квартиру лучше продавать сейчас.
Когда квартира продается по ликвидационной цене, погашается в первую очередь кредит. Остатки средств получает заемщик. Поэтому чем выше ликвидационная цена, тем больше денег останется у него на руках.
Ликвидационная стоимость у бюджетной квартиры ненамного отличается от рыночной. Ее проще всего продать на рынке, поскольку на них есть спрос. Элитная квартира в новостройке будет долго продаваться даже с дисконтом.
Какая бывает стоимость
Задача оценщика — рассчитать рыночную и ликвидационную стоимость объекта.
Рыночная стоимость — цена квартиры, если ее продавать без спешки и форс-мажорных обстоятельств.
Ликвидационная стоимость — минимальная цена, за которую банк продаст квартиру в короткий срок.
Чтобы рассчитать эти показатели, оценщик оценивает саму квартиру и смотрит состояние рынка недвижимости по похожим объектам.
Комитет по проблемным кредитам
Все корпоративные проблемные кредиты рассматриваются Комитетом по работе с проблемной задолженностью или Малым комитетом по работе с проблемной задолженностью в зависимости от установленных полномочий.
На случай возможных просроченных заёмщиком или недействительных кредитов банк выполняет анализ кредитных операций и портфелей кредитования, проводя расчет ожидаемых убытков и определения непредвиденных убытков. Спектр вопросов, возникающий при построении технологичной системы достаточно широкий, и чтобы их список уменьшился, а процедура кредита стала проще для обеих сторон, в первую очередь необходимо повышение эффективности бизнес-процесса.
Будущие инновации в мониторинге залогов, которые поспособствуют этому, можно увидеть на изображении, представленном ниже.
Кто делает оценку
Оценкой недвижимости занимаются оценщики. Их деятельность регулируется федеральным законом «Об оценочной деятельности в Российской Федерации». Это может быть компания или индивидуальный предприниматель.
Что обязательно должно быть у оценщика:
По закону банки обязаны принимать оценку любого оценщика. Но в реальности банки сами аккредитовывают компании, оценке которых доверяют. Какие именно оценщики котируются у конкретного банка, обычно написано на сайте. Сбербанк сотрудничает с 256 оценщиками, банк «Возрождение» — с 90.
На какую сумму кредита можно рассчитывать по результатам оценки
Большинство фирм и банков, которые предоставляют услугу кредитования под залог недвижимости, могут выдать суму равную 50-70% рыночной стоимости объекта, который вы хотите использовать в качестве залога. В некоторых случаях можно даже рассчитывать на 80% от рыночной цены недвижимости, но при этом кредит может выдаваться под большой процент.
В редких случаях оценка недвижимости производится работниками фирмы, поэтому сумма кредитных средств может оказаться несколько меньше.Самый распространенный пример: Вашу квартиру эксперт оценил в 230 тыс. долларов. Примерное количество кредитных средств, которые вы можете получить под залог квартиры, будет составлять от 138-161 тыс. долларов(60-70%).
В некоторых банках есть лимит на кредит такого рода – 10-20 млн. рублей и даже если процент рыночной стоимости вашей недвижимости будет превышать это значение, больше чем указанный лимит денег вам не выдадут. При этом процент годовых также может быть разным и в некоторых случаях будет выгоднее взять меньшую сумму с меньшим процентом.
Через сервис «Доверие Недвижимость» вы можете рассчитывать на получение кредита в 70% от оценочной стоимости объекта, максимум до 40 млн. рублей с процентной ставкой от 1,6%.Какой вариант вам предпочтительнее – выбираете сами.
Необходимые документы
- Документы на право землепользования (Свидетельство о регистрации права собственности/ Выписка из ЕГРН или договор аренды с приложением расчета арендных платежей);
- Генеральный план участка (схема);
- Кадастровый план земельного участка;
- Первичный план объекта недвижимости;
- Технический паспорт на объект недвижимости;
- Поэтажные планы;
- Ведомость помещений (экспликация к поэтажному плану);
- Свидетельство о регистрации права на объект;
- Основание возникновения права (договор купли-продажи и т.д.)
- При наличии ограничений по охране объекта оценки, предоставить документы (распоряжение или справка КГИОП, перечень охраняемых ценностей, охранное обязательство)
- Инвентарный номер и балансовая (первоначальная, остаточная) стоимость объекта на дату оценки и земельного участка;
- В случае, если заказчик и собственник разные юр. или физ. лица, то разрешительное письмо на проведение оценки от собственника объекта.
- Данные об эксплуатационных расходах по объекту за период (год, месяц).
- Сведения о действующих долгосрочных договорах аренды.
- Информация о залоге объекта оценки (копии действующих договоров залога либо письмо с указанием реквизитов договора, срока действия, информация о выгодоприобретателе)
- Выписка из ЕГРН на улучшения и земельный участок, Выписка из реестра федерального имущества.
- Сведения о проведенных ремонтах и работах по благоустройству объекта.
- Сведения, подтверждающие инженерную обеспеченность объекта (письма инженерных ведомств города или заключенные договоры на электроснабжение, водоснабжение, канализацию, газоснабжение и др.).
- Сведения о системах безопасности, вентиляции и телекоммуникаций
- Реквизиты собственника объекта оценки и заказчика с указанием ОГРН и датой его выдачи
Необходимо указать на наличие перепланировок. Если данные технического плана и фактической конфигурации объекта недвижимости не совпадают, то Оценщик обязан это отразить в Отчете. Не важно, речь идет о жилой или коммерческой недвижимости.
Обеспечение, полученное в собственность за неплатежи
Обеспечение, полученное в собственность за неплатежи – это финансовые и нефинансовые активы, полученные банком при урегулировании просроченных займов.
Оценка по справедливой стоимости производится регулярно силами специалистов с надлежащей квалификацией. Проверка оценки должна делаться на основании «принципа двойного контроля». Оценка обеспечения вместе с периодической переоценкой проводится кредитным департаментом Банка или независимым оценщиком с помощью проработанных методик.
Для оценки используются следующие методы и модели:
1. жилая недвижимость:
2. котирующиеся финансовые инструменты:
Важным моментом в технологии управления залогом и его оценкой является распределение функций управления между подразделениями банка. По итогам месяца осуществляется обработка результатов мониторинга по всему залоговому портфелю.
Особенности оценки для целей кредитования
В результате выдаваемый экспертом отчет об оценке стоимости залога позволяет кредитной организации сделать вывод о ликвидности объекта, цене и сроке его реализации с учетом конъюнктуры рынка и инвестиционной привлекательности
Отслеживание залогового портфеля
Когда залог стал обеспечением по кредиту, был правильно оценен и оформлен, важным этапом является контроль качественных, количественных и стоимостных параметров залога, что называют мониторингом залогового портфеля.
В настоящее время залоговый портфель банков представляет собой все виды залога (имущество, имущественных и не имущественных прав, обеспечивающие исполнение обязательств по кредитам). К основным характеристикам залогового портфеля относятся: сумма принятого банком залога, виды залога, риски, связанные с обесценением, порчей, и утратой залога. Он формируется с учетом кредитной стратегии банка, структурирования залогодателей и сегментирования залогового имущества.
Оценочная и залоговая стоимость имущества. почувствуйте разницу — консалтинговая группа «апхилл»
Если компании потребовался кредит – обычная практика, когда предприятие развивается, а не топчется на меcте – Вам нужно заранее подумать о залоге. Все банки без исключения относятся к залогу, как к главной и предпочтительной составляющей обеспечения по кредиту. Важным элементом залогового механизма является оценка залога.
Ключевые требования, которые банки предъявляют к залогу: а) его высокая ликвидность, которая дает возможность реализовать заложенное имущество за приемлемую для банка цену в максимально сжатые сроки; б) легкая отчуждаемость заложенного имущества, что позволяет банку быстро изъять его в нужный момент без особых затрат на демонтаж и транспортировку; в) принадлежность залогодателю на праве собственности (если это не залог третьего лица); г) свобода от обременений; д) доступность для идентификации, чтобы можно было в любой момент проверить его наличие.
Практика показывает, что банкам интересны, прежде всего, движимое и недвижимое имущество в качестве залогов. На него должен быть устойчивый спрос и относится оно должно к средней ценовой категории, чтобы не было проблем с реализацией. В качестве залогового обеспечения банки принимают:
Оценка стоимости имущества производится независимыми оценочными компаниями либо специалистами банка. Большинство предметов залога оценивается по рыночной стоимости, что означает самую высокую цену, за которую имущество может быть реализовано потенциальному покупателю. При кредитовании на длительный срок банки могут включить пункт в договор о залоге с требованием его периодической переоценки, чтобы покрыть возможные кредитные риски на данный момент.
Однако не стоит рассчитывать, что рыночная оценка объекта, предлагаемого в качестве обеспечения по кредиту, гарантирует размер кредитования в рамках оценочной стоимости. Банки основываются на залоговой стоимости имущества, предлагаемого ссудозаемщиком. Выдавая кредит, банки принимают залог с дисконтом, который иногда может доходить до 50%. Логика банков состоит в том, что стоимость залога должна превышать размер кредита вместе с процентами и издержками на судебное взыскание долга. Размер дисконта зависит от вида имущества, степени его ликвидности, условий эксплуатации, производителя имущества и т.д. Например, рыночная оценка стоимости оборудования может отличаться от его залоговой стоимости на величину дисконта 20%. Дисконт по товарам в обороте может доходить до 40%.
Помимо залога банк обязательно оценивает финансовое состояние компании, прибыль в динамике за несколько лет, влияние на бизнес внешних факторов, — то есть все возможные риски, связанные с кредитованием этой компании. У банка не должно быть ни каких сомнений в способности клиента исполнять свои обязательства по кредитному договору.
Забирают банки залоги только в самых крайних случаях, когда ситуация с возвратом кредита абсолютно бесперспективна. Во всех остальных случаях выгоднее дать возможность заемщику рассчитаться по кредиту. Банк – не магазин и чаще всего при продаже предмета залога несет финансовые потери. В тех случаях, когда оценочная стоимость залога гораздо выше задолженности (банк переборщил с дисконтом), суд вправе отказать в обращении взыскания на предмет залога на основании несоразмерности стоимости отчуждаемого имущества размеру обязательств перед банком.
Источник Консалтинговая группа «Апхилл»
Рекомендуемый порядок взаимодействия оценщика и банка
Третий этап имеет не менее серьезное значение при работе оценщика с банком.
В процессе осмотра объектов и ознакомления с представленными документами, оценщиками могут быть выявлены факторы несоответствия объекта залога правоустанавливающим документам и требующие переоформления или внесения изменений в правоустанавливаюшие документы.
Итоги
Контроль качества и степени ликвидности залога с минимальными издержками — актуальная задача в банковской сфере. Качество залога влияет на многие показатели эффективности работы банковского сектора и на показатели банка в целом. Если эффективность работы будет повышаться, то в дальнейшем процедура оценки залога будет проходить намного легче и быстрее для каждой из сторон.
